老道士祖籍陕西，就去了西北一家道观，收养两个孤儿，当起了道士。
由于大家信任他，所以这批珠宝就交由他保管。
谁知时间一长，众人心灰意冷，三年之约人是越来越少，最近两次，老道士居然没有等来一人，大家都在战乱中或隐姓埋名，或埋骨他乡。
随着年龄的增长，老道真就看破红尘，安心做个无名道人。
眼见三年之期又到，时值日寇侵华，无名道人心中感慨，遂决定让两名弟子再往上海滩，动用这批珠宝，以尽爱国之心。
一路走来，见到一寸山河一寸血，师兄弟热血沸腾，誓要杀敌报国。
两人依约在上海等人，没想到还真等来了一个人，赖大超。
赖大超也是当初那批归国华裔的后人，不过跟刘十二师兄弟不同的是，他可没有什么爱国之心，他只是想来分这批珠宝的，在遭到拒绝后，这小子开始了他的腐蚀拉拢计划。
灯红酒绿上海滩，十里洋场乱人心，两个土包子在赖大超的安排下，进入红尘见识修心。
热血慢慢变冷，消费渐渐变高，赖大超更是喜欢上了一个舞女，如胶似漆，难舍难分。
刘十二数次相劝反而被排斥，一气之下，决定返乡请师傅出马，谁知道回到道观，人去楼空；回到上海，财去人空。
心灰意冷的刘十二穿回道袍，做回了丰渝道人，返回重庆，开始了他的流浪生涯，这才有了山中偶遇秦正东，传授口诀的一段往事。
纷乱尘世，数年后，刘十二在重庆再遇形迹鬼崇的师兄李圆通和赖大超，两人衣衫明亮，一副有钱商人的样子。
原本准备上去置问两人珠宝的下落，却意外发现两个居然和日本人有勾结，这几年见到了太多的人间惨剧，对日寇那是满腔愤怒。
一路暗中尾随，发现他们此来是为了一批战时药品，刘十二还发现，李圆通已经成了一名抗日奇侠，各种报纸各种吹捧，刘十二决定找到证据，揭穿两人的假面具。
战争年代，药品贵过黄金，李圆通和赖大超不知道用了什么办法，成功的将那批药品弄上了一艘民船。
刘十二记得很清楚，那是一九四四年的初夏深夜，轮船离开朝天门码头，缓缓驶向武汉，当时已经是抗战末期，奈何当时我国空军一直不发达，日本的轰炸机仍然时有突进内地，尤其喜欢轰炸轮船。
潜伏在机舱的刘十二听到了一阵争吵，正是师兄李圆通和赖大超。
由于机舱杂音很大，刘十二隐约听到两人是在争论什么时候发报，李圆通希望过了涪陵再发报，通知日军轰炸机来炸船，而赖大超决意立刻发报，避免夜长梦多。
几经争执，赖大超表示同意，刘十二愤怒不已，趁二人分开，暗中偷袭了李圆通，刚想责问李圆通，日军的轰炸机已经来了，炮弹呼啸而至，轮船迅速起火下沉。
李圆通本来一脸平静，突然后方又传来了剧烈的爆炸声，李圆通顿时脸色大变，反而大骂刘十二才是汉奸，两人大打出手，身负重伤之时，枪声响了，赖大超开枪打中了李圆通。